مقدمه
بسیاری از تحلیل‌های موجود در فضای مجازی و حتی سایت‌های تخصصی ارزهای دیجیتال، بیش از آن‌که مبتنی بر روشی علمی و مجرب باشند، بر اساس سلیقۀ تحلیلگرند. نوپا بودن ارزهای دیجیتال و ماهیت متفاوتی که با سایر دارایی‌های مالی کلاسیک دارند نیز بر بی‌اعتباری بسیاری از این تحلیل‌ها دامن زده است. اما در این میان سایت گلس نود (Glassnode) با بهره‌گیری از تحلیل آن چین (on-Chain) در عرصۀ تحلیل ارزهای دیجیتال حرفی جدی برای گفتن دارد.
در ویدیوی زیر آموزش استفاده و تحلیل آنچین در سایت Glassnode به صورت مرحله به مرحله آورده شده است:
سایت Glassnode
گلس نود (Glassnode) پایگاهی است از داده‌های بلاکچین که پارامترهای درون‌زنجیره‌ای (آن چین) را به کاربران ارائه می‌دهد تا بتوانند از منظر متفاوتی به ارزهای دیجیتال نگاه کنند. این سایت اطلاعاتی به دست کاربران می‌دهد که معمولاً نمی‌توان نظیر آنها را از نمودارهای معمولی سایت کوین مارکت کپ (coinmarketcap) و تردینگ ویو (trading view) به دست آورد.
تحلیل آنچین (on-Chain Analysis) چیست؟
تحلیل آنچین به بررسی جریان سرمایۀ جاری در بلاکچین می‌پردازد و پارامترهای شبکه بلاکچین را می‌سنجد. معمولاً در بازارهای مالی سنتی تنها قیمت و حجم معاملات قابل رصد است، اما در شبکه بلاکچین همه چیز قابل ردگیری است و از این رو پارامترهای آن چین می‌توانند به ما نشان دهند که وجوه چند بار جابه‌جا شده‌اند و چه مقدار از رمزارزی به یک آدرس خاص تعلق دارد.
نحوه ثبت نام در سایت Glassnode
ابتدا وارد سایت Glassnode شوید و روی گزینه «Sign Up» واقع در بالا سمت راست صفحه کلیک کنید.
در صفحه‌ای که می‌آید ابتدا در کادر اول و دوم، نام و نام‌خانوادگی و در کادر سوم آدرس ایمیل خود را بنویسید و پس از انتخاب پسوردی 8 حرفی، مربع کوچک توافق‌نامه را تیک بزنید و دست‌آخر روی گزینۀ «Sign Up» کلیک کنید. ایمیلی به صندوق پستی شما ارسال می‌شود که با تأیید آن می‌توانید از طریق گزینه «Log In» و با وارد کردن ایمیل و پسورد انتخابی خود به سایت Glassnode وارد شوید.
بخش‌های مختلف سایت Glassnode
گلس نود آکادمی (Glassnode Academy)
در سایت گلس نود بخشی با عنوان Glassnode Academy وجود دارد که در آن نحوۀ استفاده از نمودارهای مختلف موجود در این سایت آموزش داده شده است.
بخش Pricing سایت Glassnode
استفاده از تمامی نمودارها و جزئیات قیمتی موجود در بخش Pricing سایت Glassnode رایگان نیست، اما آن دسته از نمودارهای رایگان موجود برای سرمایه‌گذاران معمولی کفایت می‌کند. استفاده از نمودارهایی که با برچسب خاکستری T1 مشخص شده‌اند، رایگانند؛ نمودارهای با برچسب آبی T2 به‌روزرسانی می‌شوند و تأخیر دارند؛ اما نمودارهای با برچسب قرمز T3 در دسترس کاربران رایگان قرار ندارند.
در بخش Charts، گوشه سمت چپ بالای صفحه منویی کشویی قرار دارد که می‌توانید با کلیک روی آن رمزارز مورد نظر خود را انتخاب کنید و پس از آن پارامترهایی نمایش داده می‌شوند: آدرس‌ها (Addresses)، اندیکاتورها (Indicators)، صرافی‌ها (Exchanges)، تراکنش‌ها (Transactions)، بازارها (Markets)، نهادها (Entities)، عرضه (Supply)، خروجی خرج‌نشده تراکنش (UTXO)، کارمزدها (Fees)، استخراج (Mining)، بلاک‌ها (Blocks) و توزیع (Distribution). هر دسته از این پارامترها حاوی دسته‌های فرعی است و نمودارهایی دارد که می‌تواند اطلاعات مفیدی ارائه دهد.
دسته آدرس (ADDRESS)
اطلاعات قابل دسترسی در این بخش به شرح زیر است:
- Active Addresses: تعداد آدرس‌های موجودِ فعال
- Sending Addresses: تعداد آدرس‌های فرستنده
- Receiving Addresses: تعداد آدرس‌های گیرنده
- New Addresses: تعداد آدرس‌های جدید ایجاد‌شده
- Total Addresses: تعداد کلی آدرس‌های شبکه بلاکچین
دسته اندیکاتور (INDICATOR CATEGORY) سایت Glassnode
در این دسته 47 اندیکاتور به همراه تعداد زیادی ابزار در دسترس شما است و امکان تحلیل بیت کوین را به نحوی فراهم می‌کند که تا به حال شبیه آن را تجربه نکرده‌اید.
دسته صرافی‌ها (EXCHANGES CATEGORY)
در این دسته اطلاعات مربوط به ورود و خروج جریان بیت کوین به صرافی‌های ارز دیجیتالی همچون بایننس (Binance)، کوین بیس (Coinbase)، کراکن (Kraken) و سایر صرافی‌ها قابل پیگیری است. همچنین توازن میزان سپرده‌گذاری و برداشت در تمام این صرافی‌ها قابل رؤیت است.
دسته تراکنش‌ها (TRANSACTIONS CATEGORY)
تمام اطلاعات مربوط به تراکنش‌های ثبتِ در بلاکچین بیت کوین را می‌توانید در این بخش از گلس نود ببینید. تعداد تراکنش‌ها و همچنین نرخ انجام آنها قابل اندازه‌گیری است.
دسته بازار (MARKET CATEGORY) سایت Glassnode
اطلاعات بازار جاری از قبیل ارزش بازار، قیمت و شاخص نوسان بیت کوین (Bitcoin Volatility Index) را می‌توانید در این بخش ببینید.
دسته نهادها (ENTITIES CATEGORY)
در این دسته اطلاعات مربوط به نهادها، نهنگ‌ها، سازمان‌ها و سرمایه‌گذاران حقوقی نمایش داده می‌شود؛ اطلاعاتی از قبیل تعداد نهادهای فعال در ترید بیت کوین، نهادهایی که اقدام به ارسال و دریافت بیت کوین می‌کنند و رشد تعداد نهادها و تعداد کلی نهنگ‌ها. البته اطلاعات این بخش برای کاربران رایگان نیست.
دسته عرضه (SUPPLY CATEGORY)
تمام اطلاعات و داده‌های مربوط به عرضه در گردش بیت کوین، مقدار کوین‌های تازه استخراج‌شده، نرخ عرضه بیت کوین، سود/ضرر عرضه موجود بیت کوین و اطلاعات مربوط به هودل کردن BTC در این دسته از گلس نود موجود است.
دسته خروجی خرج نشده تراکنش (UTXO CATEGORY)
خروجی خرج نشده تراکنش مبلغی است که در یک تراکنش بیت کوین خرج‌نشده باقی مانده است. تمامی اطلاعات مربوط به UTXO از قبیل درصد، سود، حجم، زیان و تعداد می‌تواند ابزاری برای تحلیل باشد.
دسته کارمزدها (FEES CATEGORY) سایت Glassnode
به کارمزدی که از سوی کاربران به ماینرها پرداخت می‌شود تا تراکنش را در بلاک ثبت کنند، کارمزد تراکنش گفته می‌شود. مبلغ کلی تراکنش‌ها هم می‌تواند ابزاری برای تحلیل باشد. در مورد اتریوم، گس برای تراکنش‌ها به کار می‌رود.
دسته استخراج (Mining Category)
اطلاعات قابل دسترسی در این بخش از گلس نود به شرح زیر است:
- نرخ سختی (Difficulty Rate) معماهایی که ماینرها برای افزودن تراکنش به بلاک حل می‌کنند.
- هش ریت (Hash Rate) فعلی شبکه بیت کوین
- درآمد (Revenue) ماینرها از کارمزد تراکنش‌ها و پاداش‌ها
دسته بلاک (BLOCK CATEGORY)
اطلاعات قابل دسترسی در این بخش به شرح زیر است:
- جدیدترین بلاک استخراج‌شده (Block Height)
- تعداد کل بلاک‌های افزوده شده به بلاکچین اصلی
- مدت‌زمان میانگین و میانه بین ایجاد دو بلاک
دسته توزیع (DISTRIBUTION CATEGORY)
اطلاعات این دسته صرفاً حاوی توکن‌های تحت استاندارد ERC-20 است:
- درصد عرضۀ محبوس در قرارداد هوشمند
- 1 درصد بالای لیست
- توزیع توکن ERC-20
سخن پایانی
تحلیل آن چین (on-Chain Analysis) برخلاف تحلیل تکنیکال و فاندامنتال مختص ارزهای دیجیتال است. اطلاعاتی در زنجیره بلاکچین قابل ردگیری است که می‌توان با استفاده از آن ارزهای دیجیتال را با استفاده از ابزاری دقیق و معتبر تحلیل کرد. گلس نود سایتی است معتبر در زمینه تحلیل آنچین ارزهای دیجیتال. سایت Glassnode بخش‌های مختلفی دارد و جزو بهترین سایت ها برای تحلیل آنچین است که می‌توان با استفاده از ابزار و داده‌هایی که ارائه می‌دهد فهمی از بازار ارزهای دیجیتال پیدا کرد که نظیر آن در جای دیگری موجود نیست.